中国污水处理行业发展现状及主要进入壁垒

（一）、我国污水处理行业发展现状

1、河流总体呈现一定程度污染

根据国家环保部发布的《2015中国环境状况公报》，长江、黄河、珠江、松花江、淮河、海河、辽河等七大流域和浙闽片河流、西北诸河和西南诸河的国控断面中，Ⅰ~Ⅲ类、Ⅳ~Ⅴ类以及劣Ⅴ类水质断面比例分别为72.1%、19.0%和8.9%。

2、地下水污染状况堪忧

地下水方面，2015年全国地下水环境质量的监测点总数为5,118个，其中国家级监测点1,000个。水质优良的监测点比例为9.1%，良好的监测点比例为25.0%，较好的监测点比例为4.6%，较差的监测点比例达到42.5%，极差的监测点比例为18.8%。

从上图来看，水质较差、极差的监测点合计占比超过60%，水资源状况有待进一步的治理和改善。

（二）、污水处理行业的主要壁垒

（1）技术壁垒

污水处理的设施建造、运营均涉及复杂的业务环节，包括工艺流程的制定、整体规划、采购、安装、分包、施工管理、调试、设施维护、系统运营等多项工作，且需要针对客户实际情况提供定制化的服务，技术含量较高、集成难度较大，对服务提供商的专业能力和技术应用水平要求高。随着国内环境问题的日益凸显、污水排放指标的不断严苛，污水处理及伴生污泥处理的技术难度均不断提升，需要经过长时间的技术实践才能逐步掌握，这使得新进入企业面临的技术门槛越来越高。

（2）资金壁垒

污水及污泥处理EPC业务开展过程中，客户向总承包商付款时点往往晚于总承包商对供应商、分包商结算时点，由此涉及总承包商的大额营运资金占用，这就要求总承包商具备相应的资金实力；对于采取BOT、ROT等模式的污水处理运营项目建造、改造需要较大的资金投入。因此，上述相关业务对服务商的资金实力会有较高的要求。

（3）市场壁垒

不同于一般的服务业，污水处理行业接受服务的客体（污水处理厂、污水处理站）具有地理位置固定的特点，前述客体临近区域的水环境状况、地方政策情况具有相似性，容易造成区域客户向某一服务商集中的趋势，从而形成市场布局的区域性特点。例如，国祯环保在安徽、广东、湖南占据较高的市场占有率；中原环保着重开展郑州市及其周边地区的污水处理业务；首创股份在北京、天津、湖南、山西、安徽等省市取得了多个污水处理运营业务；中持水务的客户群体则主要分布在河北、河南、浙江等省份。

正是由于市场布局的区域性，使得行业新进入者面临较高的市场壁垒，其业务开拓过程中，会遇到先发企业在特定区域的有力竞争，部分不具备显著技术、管理优势的新进入者，将较难实现业务的有效拓展。

（4）服务经验壁垒

污水处理行业具有明显的服务业属性，服务质量是决定行业内企业持续发展的重要因素。服务质量达标的前提，是拥有定制化服务能力以及领先的技术水平，并建立高效的管理体系、客户需求响应机制，该等能力需要较长时间的经验积累和改进。对于新进入者而言，应对和处理不同地区、不同行业客户的个性化需求，以及成本控制与服务能力的经验，是跨入本行业的重要壁垒之一。