中国金融自助设备行业发展及主要进入壁垒

（一）、我国金融自助设备行业发展现状

（1）我国已成为全球最大的金融自助设备市场

1987年，中国银行在珠海推出我国大陆第一台ATM。三十年来，我国金融自助设备市场实现了快速发展，设备保有量和新增量均保持较高的增长率。根据中国人民银行《2013年全年支付体系运行总体情况》报告显示，2013年末，我国首次超越美国，成为全球最大的金融自助设备市场。

（2）我国金融自助设备继续保持一定增长势头，增速有所放缓

近年来，我国联网ATM数量高速增长，并保持高于全球增长率的态势。2004年至2016年，我国联网ATM数量从6.83万台增长至92.42万台，复合增长率为24.24%。根据中国人民银行《2015年支付体系运行总体情况》报告，截至2015年末，全国共有联网ATM86.67万台，较2014年末增加25.18万台，同比增长40.95%；根据中国人民银行《2016年支付体系运行总体情况》报告，截至2016年末，全国共有联网ATM92.42万台，同比增长6.63%，增幅有所放缓。

（3）五大国有商业银行是金融自助设备的采购主力，保有量占比超过40%，但占比有所下滑

我国金融自助设备市场需求旺盛，农业银行、工商银行、中国银行、建设银行和交通银行等五大国有商业银行是近年来金融自助设备的采购主力，近年来市场保有量占比均超过40%。截至2014年年末、2015年年末、2016年年末，五大行ATM合计保有量为35.71万台、39.06万台和40.47万台，分别占同期我国ATM保有量的58.08%、45.07%和43.79%，占比有所下滑。五大行中，农业银行的ATM保有量居所有银行之首，根据2016年年报披露，截至2016年末，农业银行自助现金终端达12.98万台，是我国首个ATM保有量突破10万台大关的银行，工商银行以总计10.01万台位居第二。

（二）、金融自助设备行业行业的主要壁垒

1、认证壁垒

银行类金融机构对金融自助设备尤其是现金类自助设备的安全性、稳定性要求很高。金融自助设备厂商在向其供货前，必须经过严格的供应商认证，上述认证在形式上体现为在各银行总行统一招标采购中入围。银行总行招标采购一般由资格审查、产品测试和招标谈判三个环节组成。通过资质预审考察供应商生产供货能力、研发能力、售后服务能力、资信状况、财务状况、行业案例情况以及拥有的国家权威部门出具的相关认证情况等，筛选出综合实力强，行业经验丰富的厂商；通过产品测试检验厂商的产品在功能、性能、标准符合性等方面是否充分满足招标人业务需求，进行评分和筛选；通过招标谈判确定入围品牌及产品入围价格，再签订合作协议，按需签订采购订单。

在同一招标采购中，五大国有商业银行通常只选定3-4家入围供应商，邮储银行一般选定6家左右，有效期一般不少于一年。部分银行入围有效期长达3-5年。因此，严格的供应商认证使新企业进入行业难度增大。同时，银行对于金融自助设备的品质评估必须通过长期的使用才可以得出，原供应商因产品及售后服务表现出色，在新一轮的统一招标采购时往往会被优先考虑，新的金融自助设备厂商很难打开市场。

2、技术壁垒

金融自助设备行业属于技术密集型行业，产品具有较高的技术含量，涉及到精密机械、电子、测控、光学、电磁学、工业设计、软件开发等多个学科及领域。由于金融自助设备最主要的功能是现金存取，设备的技术可靠性直接关系到银行卡持卡人的现金安全。客户对金融自助设备产品的技术要求较高，金融自助设备企业需要在产品和模具设计、零部件加工、产品装配及检测、软件系统应用等过程中保持较高的研发投入，并经过长时间的研发、生产实践积累，形成较多的技术储备和丰富的生产经验，以保证产品在生产过程中的高精度加工、拟合及调试，实现读卡、凭条打印、取钞等过程中的零容错率，满足客户需求。同时，由于金融自助设备产品更新速度快，定制化程度较高，企业只有具备较强的技术研发实力，才能持续保持自身产品具有较强的市场竞争力。

3、资金壁垒

金融自助设备涉及技术领域广，产品结构复杂。客户对产品性能要求很高，并且通常要求供应商具备良好的售后服务能力。因此，金融自助设备企业需要投入大量生产人员及生产原材料，并具备较强的软件研发实力。随着客户对金融设备集成化、自动化、智能化程度要求的不断提高，企业不仅要保持较高的研发投入，保证产品更新速度，而且需要对生产设备、软件系统等进行不断升级。

此外，大多数银行均在发货后或设备开通后一定期限内支付货款，金融自助设备厂商在获得订单后，需要先行垫付资金用于设备的生产，这对厂商的流动资金提出了较高要求。