2019年中国早教产业竞争格局，未来发展趋势，未来早教市场空间巨大

     广义指从人出生到小学以前阶段的教育，狭义主要指上述阶段的早期学习。一些国家出现提前开始学习幼儿早教读、写、算，提前开始正式教育的探讨和实验。但另有人主张早期教育应重在发展智力。还有人认为早期教育应向前延伸到出生以前的母亲怀孕期的胎教。家庭教育对早期教育有重大影响。其中“体能、智能、心理能力三维平衡发展”理论最为科学，依据五万份孩子成长基准数据，提炼出孩子的九大成长目标：安全感、意志力、目标感、注意力、记忆力、思维能力、平衡、力量、速度。

在我国，早教（早期教育）是指对0-6岁婴幼儿进行的教育活动的统称。近年来，在国家政策、资本、企业、市场需求等多重因素的推动下，我国早教市场规模以两位数的增速保持了快速增长，2010年我国早教市场规模为1551亿元，到2017年快速增长至4891亿元，增长了2.2倍，2010-2017年年复合增速达17.86%，据测算2018年行业将持续保持高速增长，规模有望超过5700亿元。

早教按照服务形态来划分，可分为全日制和非全日制两大类。其中全日制包括托管（0-3岁）、幼儿园（3-6岁）和学前班（5-6岁）三类；非全日制主要包括亲子教育/活动和幼儿课程（3-6岁为主）两大类，其中亲子教育/活动又包括家庭教育（0-6岁）、亲子游（0-6岁）和早教中心（0-3岁为主）三大场景。随着行业发展，早教行业在上述核心产业的基础上，又发展出了为核心产业提供支持和服务的周边产业，近年来各类互联网产品也蓬勃发展，早教产业链正在日渐丰富完善。

我国早教行业大致自1998年兴起，以红黄蓝和东方爱婴成立为标志，行业经历了起步、快速成长、行业洗牌和持续发展几个阶段。在兴起阶段，早教行业理念以“开发宝宝潜能”、“不能输在起跑线”等口号为代表，早教功能被夸大且商业性质较突出。内容上以培训婴幼儿精细运动为主，质量相对较低，在这一阶段，家长们的早教意识逐渐被唤起。在快速成长阶段，早教机构数量迅速崛起，但质量参差不齐，早教相关的图书和玩具等大量衍生品涌现，但师资力量仍不能满足家长对品质的需求。2003年非典事件对行业造成较大影响，部分经营不善早教机构在此次事件中被洗牌。部分资质较优早教机构开始注重教学质量，逐渐发展壮大。自2010年以来，我国早教机构开始规模化发展，早教整体进入良好发展阶段，美术、体育、音乐课课程逐渐被广大家长认可和接受。

随着80后父母逐渐成为社会中坚，其对子女教育越发重视，亦对先进开放的教育体系接受力增强，国内的早教机构格局逐渐明晰。以金宝贝、美吉姆、悦宝园等美系教育体系为主的早教品牌，及以新爱婴、红黄蓝等国内为代表的早教品牌，影响力逐日上升，已在市场形成较好影响力。

早教行业规模实现快速增长

从近几年我国人口出生情况来看，2010-2014年，婴儿出生数量逐年上升，由2010年的1595万人上升至2014年的1687万人，但增速较缓；2015年，全国出生人口为1655万，比2014年小幅减少32万；2016、2017年“全面二孩”政策效应集中释放，年出生人口均超过1700万。2018年受到20-29岁生育旺盛期育龄妇女减少500余万人的影响，我国婴儿出生数量下降至1523万人，出生率10.94‰。

新出生人口巨大的规模基数，以及近年来随着人们收入水平的提高，家长对于儿童早期教育意识和教育消费水平提高，均极大的促进了早教市场的发展。家长对于婴幼儿教育的必要性和方法的理解，是构成早教行业需求的核心要素。家长对早教必要性和效果的认同度越高，早教行业的刚需程度就越高。

专家表示，婴幼儿时期是孩子神经系统发育最快、各种潜能开发最为关键

的时期，确实是进行教育的好时机。根据敏感期和大脑发育理论，人类对各种信息和各项能力发展的敏感期都集中出现在生命的最初几年，这个时期是人一生中独特和重要的发展阶段，也是孩子发展的机会之窗，就是宝宝获得智慧的最佳时机。早期教育核心在于提供一个教育营养丰富的环境，对孩子的大脑发育和人格成长进行“激活”，在从而为其日后的发展打下一个坚实的基础。

美国科学家在动物实验中发现，对猫头鹰进行早期教育可以使它们的大脑产生持久的生理变化，这样它们在幼年学习到的技能也能保存到成年时期。科学家们引申说，对孩子进行的早期益智教育，也会在他们的脑海中留下永久印记。

数据显示，在国家政策、资本、企业、市场需求等多重因素的推动下，我国早教市场规模以两位数的增速保持了快速增长，2010年我国早教市场规模为1551亿元，到2017年快速增长至4891亿元，增长了2.2倍，2010-2017年年复合增速达17.86%。预计2018年行业将持续保持高速增长，规模有望超过5700亿元。

国内早教以英语类语言培训为主

根据儿童发育特点，早教偏重点有所不同，具体来看，针对0-3岁儿童的早教，更侧重于身体机能和知觉训练，如听觉、触觉、视觉、协调发育等；针对4-6岁儿童的早教，更侧重于综合素质和技能训练，如少儿英语、艺术技能等。针对不同的市场需求，国内的早教大致可以分为四类：思维训练类、语言培训类、兴趣培养类以及综合类。其中思维训练类、语言培训类、兴趣培养类又被合称为专业类，主要针对4-6岁儿童；综合类早教机构的特点在于有丰富的软硬件设施，引入多样的课程内容等，更侧重婴幼儿身体机能的培养，适用于0-6岁儿童。

从我国早教发展情况以及市场上早教内容来看，我国早教更偏重于对儿童知识技能和艺术、兴趣培养方面，以3-6岁儿童为主。如语言早教市场、舞蹈早教市场、音乐早教市场、书法美术早教市场等。在各类早教细分市场中，则主要以语言类早教为主，而由于长期以来英语教育在我国教育体系中的重要地位，语言早教又以英语类早教为主。2017年市场规模达2543亿元，占整个早教行业市场的52.0%；舞蹈、音乐、书法美术类早教虽然目前规模总体偏小，2017年占比分别为7.5%、8.0%、3.5%，但随着家长对孩子素质教育越来越重视，舞蹈、音乐、书法美术类早教将不断壮大，成为推动早教市场的增长动力。

早教行业进入门槛低，但运营较难

由于除了幼儿园，早教行业没有严格的准入标准，同时预收费模式使得现金回收期较短，因此行业的进入门槛较低，行业内长期存在着大量的中小微型早教机构。但与此同时，早教机构的运营难度较高，课程质量、师资、人员管理、现金流等方面一但出现问题，就会影响机构运营的可持续性，甚至出现“跑路”现象。许多中小微型早教机构由于运营水平不足，抵抗风险和竞争的能力较差，生命期往往较短。具体来讲，早教机构的运营难点主要在于以下几个方面：

早教行业出现一批龙头企业

国内早教龙头从发展背景和模式上可大致分为三类：第一类是从国外原版引进课程内容，在服务和运营上进行一定的本土化，定位高端，以美吉姆、金宝贝为代表；第二类是基于海外先进的教育理念和方法，结合国内需求进行二次开发，如主推蒙氏教育的新爱婴；第三类是基于国内主流教育理念或为了突出某方面特色，进行本土化的自主研发，如红黄蓝、东方爱婴等。从城市分布策略来看，主打海外引进课程的美吉姆、金宝贝、悦宝园都是以一线城市为主要根据地，通过一线城市树立服务标准和品牌形象，再向二、三线城市扩张；主推本土化课程的红黄蓝、东方爱婴、聪明树则以二、三线城市为主要根据地；主推蒙氏课程的新爱婴的分布规模界于前两者之间。

根据各早教机构官网统计，10家代表性早教机构在一线城市网点数合计401家，二线城市网点数合计1541家，三线及以下城市网点数合计1861家。10家代表性早教机构中，门店数量最多的为红黄蓝，达到1032家，其次为新爱婴，达到511家。不过鉴于金宝贝和美吉姆因客单价较高、单店会员人数较多、一线城市门店占比较高，从营收角度考虑，我国早教行业的龙头企业为金宝贝和美吉姆。

早教行业投融资活跃

从2013年开始，国内早教行业投融资开始爆发，早教风口正式确立，资本涌入。2018年，早教行业的投融资事件数量为82起，投融资规模达到154.61亿元，同比大幅增长117.45%。从2018年投融资事件轮次来看，A轮事件数量最多，达到21起，战略投资金额最大，达到79.97亿元。

2018年投融资事件轮次分布

2019年以来早教行业投融资事件汇总

根据IT桔子统计，2019年以来，早教行业投融资事件数量达到9起，金额合计22.37亿元，金额最大的一笔为DaDa英语的D轮融资，规模达到2.55亿美元，投资方为华平投资（领投）、好未来（学而思）、涌铧投资。

根据百度地图的搜索结果，将全国各省市早教中心的数量进行了统计，发现如下规律：（1）从地理区划的角度来看，全国早教中心分布以东部沿海地区为主，其中华东地区数量最多，西部地区整体偏少。（2）从不同等级城市的早教中心密度来看，一线城市早教中心最为密集，北京、上海两市的早教中心数量与很多省份全省的数量相当；二线城市密度次之，然后依次是三线和四、五线城市。（3）从省内分布来看，不同省份分城市等级的分布情况差异较大。山东、江苏、浙江和广东由于二三线城市较多，二三线城市的早教中心数量显著高于四五线城市；山西、河南由于四五线城市较多，四五线城市的早教中心数量显著高于二三线城市。

各省（包括直辖市）之间渗透率差异较大。上海最高，0-6岁及0-3岁渗透率分别为44.05%和76.84%；北京次之，0-6岁及0-3岁渗透率分别为29.82%和52.05%；然后依次是浙江、黑龙江和江苏，0-6岁及0-3岁渗透率均分别高于20%和35%；西南地区和西北地区省份渗透率低，其中西藏、青海和新疆的0-6岁渗透率均不足3%，0-3岁渗透率均不足5%。

从全国范围来看，早教渗透率较低，仍有较大的提升空间。全国早教中心机构共有19872家，2018年0-6岁平均渗透率为10.95%，0-3岁平均渗透率为19.11%。而一线城市0-6岁、0-3岁平均渗透率分别为25.21%、44.01%。如果以一线城市水平作为参照，全国早教渗透率仍有较大的提升空间。

不同城市等级间渗透率差距较大，并按照城市等级依次递减，二、三线及以下城市的渗透率提升空间较大。一线、二线、三线、四五线及以下城市的0-6岁早教渗透率分别为25.21%、16.33%、8.16%、5.66%；一线、二线、三线、四五线及以下城市的0-3岁早教渗透率分别为44.01%、29.29%、14.26%、9.66%。虽然二线城市的渗透率不是最高，但从绝对数量上来看，二线城市的早教中心数量和参培人数分别占到了全国的43%和46%，是国内早教行业的主力区域。

全国各等级城市早教渗透率（单位：家，%）

在品牌连锁化扩张的道路上，看好“直营+深度加盟”模式

对于家长而言，早幼教领域很难诞生可直接量化的、标准化的评价体系，因此品牌是家长做出选择时的直接影响因素，这就反向催生了我国早幼教机构品牌化发展的趋势。

而大型连锁品牌机构在规模化经营后，一方面可以通过加大师资培训、教学内容研发的投入来解决行业内普遍的师资力量不足、课程质量不高的痛点，另一方面也可利用规模化的优势面对整体行业房租成本、教师成本上升的趋势，同时在申请园所开建的同时也拥有较强的议价能力，加快申办流程，具备小作坊式早幼教机构无法匹敌的优势。

综合来看，我们看好头部品牌利用“直营+深度加盟”的综合模式来实现连锁化扩张：一方面，利用直营模式在核心城市塑造品牌，沉淀教学、服务等核心竞争力，为加盟的扩张做好自身基础建设和示范效应;

另一方面，利用深度加盟的模式来实现全国范围内扩张，获取市场，进一步扩大品牌影响力。“深度加盟”模式指的是不仅仅品牌的输出，还包括标准化的服务流程、装修设计、教材较具、课程内容、师资培训等深度服务，乃至涉及股权合作、参股共建等。

早期教育中心市场主要参与企业经营模式汇总