2020半导体设备行业市场需求分析，市场空缺巨大国产半导体设备发展正当时

半导体行业是现代经济社会发展的战略性、基础性和先导性产业，是电子信息产业的基础支撑，其产品被广泛地应用于电子通信、计算机、网络技术、物联网等产业，是绝大多数电子设备的核心组成部分。半导体设备价值普遍较高，一条制造先进半导体产品的生产线投资中设备价值约占总投资规模的75%以上，半导体产业的发展衍生出巨大的设备需求市场。

半导体设备行业属于半导体产业链的上游核心环节之一，根据半导体行业内“一代设备，一代工艺，一代产品”的经验，半导体产品制造要超前电子系统开发新一代工艺，而半导体设备要超前半导体产品制造开发新一代产品。因此半导体设备行业是半导体芯片制造的基石，擎起了整个现代电子信息产业，是半导体行业的基础和核心。半导体设备支撑10倍大的芯片制造产业，对信息产业有成百上千倍的放大作用。

集成电路工艺的进步刺激设备需求增加。集成电路尺寸及线宽的缩小、产品结构的立体化及生产工艺的复杂化等因素都对半导体设备行业提出了更高的要求和更多的需求，并为以刻蚀设备、薄膜沉积设备为代表的核心装备的发展提供了广阔的市场空间。根据SEMI统计，20纳米工艺需要的刻蚀步骤约为50次，而10纳米工艺和7纳米工艺所需刻蚀步骤则超过100次。工序步骤的大幅增加意味着需要更多以刻蚀设备、薄膜沉积设备为代表的半导体设备参与集成电路生产环节。

全球半导体产能向中国大陆转移，推动国内设备行业大力发展。作为全球最大的半导体消费市场，我国对半导体器件产品的需求持续旺盛，中国半导体市场规模2013年至2018年年均复合增长率为14.34%。市场需求带动全球产能中心逐步向中国大陆转移，持续的产能转移带动了大陆半导体整体产业规模和技术水平的提高。中国大陆晶圆厂建厂潮为半导体设备行业提供了巨大的市场空间。

1、中国大陆市场跃升全球第二位

根据国际半导体设备与材料协会(SEMI)数据显示，2018年全球半导体制造设备销售总金额为645亿美元，创下历史新高，较2017年同比增长14%。其中，中国大陆第一次成为全球第二大市场。2019年上半年，全球半导体制造设备销售额为271亿美元。其中2019年第二季度全球半导体制造设备销售额为133亿美元，较2018年同期下降20%，较2019年第一季度下降3%。

从市场区域结构来看，2018年韩国连续两年成为全球半导体设备最大的市场，2018年其销售额达到177.1亿美元，占全球总销售额的27.44%%;市场规模排在第二位的是中国大陆，2018年销售额达到131.1亿美元，占全球总销售额的20.31%;中国台湾地区销售额为101.7亿美元，降至第三名。

2、从需求端分析：中国半导体设备进口依赖的问题突出

根据SEMI统计数据，2018年半导体设备在中国大陆的销售额估计为128亿美元，同比增长56%，约占全球半导体设备市场的21%，已成为仅次于韩国的全球第二大半导体设备需求市场。从供给端分析，根据中国电子专用设备工业协会的统计数据，2018年国产半导体设备销售额预计为109亿元，自给率约为13%。中国电子专用设备工业协会统计的数据包括集成电路、LED、面板、光伏等设备，实际上国内集成电路设备的国内市场自给率仅有5%左右，在全球市场仅占1-2%，技术含量最高的集成电路前道设备市场自给率更低。

对应巨大的需求缺口，中国半导体设备进口依赖的问题突出，专用设备大量依赖进口不仅严重影响我国半导体的产业发展，也对我国电子信息安全造成重大隐患。

3、国产半导体设备发展正当其时

集成电路设备包括晶圆制造设备、封装设备和测试设备等，晶圆制造设备的市场规模占比超过集成电路设备整体市场规模的80%。晶圆制造设备从类别上讲可以分为刻蚀、光刻、薄膜沉积、检测、涂胶显影等十多类，其合计投资总额通常占整个晶圆厂投资总额的75%左右，其中刻蚀设备、光刻设备、薄膜沉积设备是集成电路前道生产工艺中最重要的三类设备。

位完成销售收入94.97亿元，与2017年中国半导体设备十强单位完成销售收入相比增长24.6%。2018年十强销售收入占41家半导体设备制造商销售收入总额的76.7%。其中，位于十强首位的是北方华创科技集团股份有限公司，其2018年半导体设备销售收入达到22.54亿元，同比增长123.6%。

图表：2018年中国半导体设备十强企业销售收入统计及增长情况

资料来源：锐观咨询整理