2020M2M行业市场发展趋势分析，M2M行业快速发展海外市场率先成熟

1、M2M应用广泛，细分领域应用多点开花

通过M2M终端采集数据，基于数据提供增值服务。M2M，即Machine-to-Machine，指数据信息从一台终端传送到另一台终端，也就是机器与机器（MachinetoMachine）的通信。M2M通信技术，通过在机器内部嵌入通信模块，以通信网络（蜂窝通信、ZigBee、RFID、蓝牙及有线网络）等为接入方式，为客户提供综合信息化解决方案，以满足客户对监控、指挥调度、数据采集和测量等方面的信息化需求。

M2M应用领域多样化。M2M技术为各行各业提供集数据的采集、传输、分析及业务管理为一体的综合解决方案，实现业务流程、工业流程更加趋于自动化。主要应用领域包括，交通领域（物流管理、定位导航）、电力领域（远程抄表和负载监控）、农业领域（大棚监控、动物溯源）、城市管理（电梯监控、路灯控制）、安全领域（城市和企业安防）、环保领域（污染监控、水土检测）、企业（生产监控和设备管理）和家居（老人和小孩看护、智能安防）等。

图表：M2M应用领域

2M连接数快速增加。全球物联网应用正处于蓬勃发展时期，物联网在行业领域的应用逐步深化。M2M是物联网中率先形成完整产业链和内在驱动力的应用。根据MarketsandMarkets数据，2017年全球M2M设备连接数达到14.7亿，到2023年，全球M2M设备连接数将达到30亿，主要的增长驱动力来自于新兴市场渗透率的提高以及3G向4G的升级换代。市场规模方面，2017年全球M2M连接市场规模高达210亿美元，预计到2023年将达到276亿美元。

2、运营商日渐重视物联网应用国内物联网连接数快速上升

运营商传统通信业务收入增长逐渐乏力，运营商急需寻找新的增长引擎，物联网业务受重视程度逐渐提高。2018年三大运营商物联网连接数超过7.5亿，同比增长119%，其中中国移动连接数高达5.51亿，位居三家企业之首。收入层面，三大运营商物联网业务收入均保持着较高的增速。中国移动物联网业务收入由2017年的55.36亿元增加至2018年的77.61亿元，同比增长40.2%；中国联通物联网业务收入由2017年14.1亿元增长至2018年的21亿元，同比增加48%；中国电信2018年物联网收入则实现了翻番。

3、欧美发展较为领先，车载领域率先普及，行业应用渐多

车载领域应用较为成熟。M2M下游应用场景丰富，但应用较为成熟的是车载领域。目前，在美洲、欧洲等成熟市场，车载应用除应用于公共交通、危险品车辆外，在包括物流公司、UBI车险保险商、汽车租赁公司在内的工商业、金融企业的精细化管理、防盗、大数据管理中也得到了很好的应用。

图表：无线M2M终端设备在车载领域应用细分

资料来源：公开资料整理

商用车以车队管理为目的，市场存在极大的渗透空间。根据BergInsight预测，在交通和车队管理领域，非私人商用车辆使用无线M2M设备渗透率具有极大的空间，全球各地无线M2M设备市场未来将处于高速的发展中。北美、拉美、欧盟、独联体及东欧四大市场2015-2020年车载M2M设备出货量复合增速均保持在10%以上，到2020年四大市场无线M2M设备的出货量将达到3530万台，参考目前单台设备300元的价格，2020年海外车队管理市场的空间就超过100亿元。

M2M应用在乘用车领域以UBI保险最为成熟。在汽车保险领域，车险的定价模型长期存在精准度欠缺的问题，导致了车险业务综合成本率的居高不下，保险行业内普遍亏损。UBI（UsageBasedInsurance）是基于驾驶行为的保险，通过车联网设备将驾驶者的驾驶习惯、驾驶技术、车辆信息和周围环境等数据综合起来，建立人、车、路（环境）多维度模型进行定价。在欧美高端市场，这一模式已逐步成为主流的一种车险定价方式。当前阶段，汽车后装OBU/OBD+UBI平台模式是现阶段车联网UBI市场主流模式。

图表：UBI保险应用原理

资料来源：公开资料整理

4、UBI保险渗透率尚存极大空间

据不完全统计，目前全球有超过300家保险机构推出UBI车险产品，用户主要集中在欧洲和美国。PTOLEMUS数据显示，2016年UBI市场增长率高达32%，有效UBI车险保单达到1400万份；2017年全球约有1740万件有效UBI车险保单，增速为26%；2018年，有效UBI保单数进一步增长至2480万，增速高达42%。渗透率方面，2013年全球UBI市场渗透率不到百分之一，UBI最发达的是在意大利，2017年渗透率达到了15%，其他国家均低于5%。全球42%的增速和极大的渗透率增长空间意味着UBI保险市场拥有巨大的潜力，将直接带动无线M2M车载终端的销量。

截止2018年，欧洲和美洲的乘用车保有量超过6亿辆，假设每年UBI保险的渗透率提高5%，车载M2M终端的需求量则达到3000万，每台终端单价300元，每年存量市场空间近百亿。同时，根据中国汽车工业协会数据，2018年欧洲和北美地区乘用车销售量达到2500万辆，以意大利15%的UBI渗透率计算，M2M终端的需求量达到375万台，按照一台设备300元计算，在不考虑原有汽车保有量的情况下，2018年海外汽车保险领域无线M2M终端新增市场空间超过10亿人民币。

资产管理前途无限。除车载应用领域外，移动资产设备管理或者远程物品管理，也是无线M2M重要的应用领域。如融资租赁公司出租设备监控、医疗设备货运管理、危险废弃物容器监控、自动售货机商品补给管理等。通过无线M2M终端中的传感器系统采集数据信息（温度、湿度、加速度等数据），并且通过卫星定位系统处理器判断、采集位置信息，然后将上述信息通过产品内部集成的通信系统，与后台服务器进行数据通信，实施定位、追踪，保证移动类或远程资产的安全。

IBM已将资产跟踪列为五大工业物联网使用案例之一。MobileExperts在“2017年资产跟踪物联网设备”的报告中预计2022年资产跟踪物联网设备的年出货量将从当年的2200万增长到7000万个。

图表：资产追踪管理应用场景

资料来源：公开资料整理